Introducción

El inicio del cooperativismo se suele situar con la creación de Sociedad Equitativa de los Pioneros de Rochdale en 1844, pero es evidente que esta cooperativa no surge de manera espontánea. Existe un movimiento doctrinal previo conformado por varios autores, que, con sus ideas y la puesta en práctica de las mismas a través de las primeras experiencias cooperativas del siglo XIX, con un mayor o menor éxito, trataron de configurar un tipo de sociedad que sirva para cubrir las necesidades que surgen en la clase obrera provocadas por el sistema capitalista imperante en la época (^{Hernández, 2021}).

Mientras que la cooperación en el Ecuador según ^{Da Ros (2007}) tiene una larga tradición histórica que se remonta a las épocas pre coloniales, cuando significó un factor importante para el desarrollo organizacional y cultural de su población. Desde el antiguo Quito, hoy República del Ecuador, antes y después de la dominación de los incas y de la conquista de los españoles, existían formas de cooperación voluntaria de las colectividades agrarias para llevar a cabo obras de beneficio comunitario o de beneficio familiar, denominadas de diferentes maneras tales como; minga, trabajo mancomunado o cambia manos.

En un contexto actual ^{Gómez et al. (2018}) señalan que, desde el 15 de enero del 2007, se instaló en el país un nuevo plan político, con el objetivo de lograr la refundación del estado ecuatoriano y consolidar un proyecto social que buscó construir el socialismo del Buen Vivir. Ello propició el comienzo de un proceso de cambio radical que culminó con la creación de una sociedad incluyente, solidaria y justa. Asimismo, promovió la libertad basada en la justicia, la democracia, la paz y las relaciones equitativas orientadas al bien común, cuyos ejes son el ser humano, la vida y la naturaleza. Consecuentemente, en un acto inédito desarrollado en el 2008, se aprobó, de manera democrática, la nueva Constitución de Montecristi.

De acuerdo a lo establecido en la Constitución de República del Ecuador (2008) en el Art. 311 en donde se asienta que “el sector financiero popular y solidario se compondrá de cooperativas de ahorro y crédito, entidades asociativas o solidarias, cajas y bancos comunales, cajas de ahorro” (p. 144).

Por su parte, en la Ley Orgánica de Economía Popular y Solidaria (LOEPS, 2011) en su Art. 4 establece que estos sectores se guían por los siguientes principios, según corresponda:

La búsqueda del buen vivir y del bien común; la prelación del trabajo sobre el capital y de los intereses colectivos sobre los individuales; el comercio justo y consumo ético y responsable; la equidad de género; el respeto a la identidad cultural; la autogestión; la responsabilidad social y ambiental, la solidaridad y rendición de cuentas; y, la distribución equitativa y solidaria de excedentes.

Sin embargo, el sistema cooperativista no nace a raíz de la Constitución de República del Ecuador (2008), tal como lo asevera ^{Morales (2018}) quien menciona que las irregularidades en el país, provocadas por los distintos sistemas económicos, surge en el Ecuador una nueva visión de economía, cobijada bajo un sistema conocido como economía social y solidaria, el cual busca integrar a todos los sectores de la población, con la finalidad de generar un crecimiento más justo, solidario e incluyente.

Bajo esta nueva visión, en los últimos años, el cooperativismo de ahorro y crédito, se ha convertido en un medio de desarrollo cultural, social y económico a través de la intermediación financiera, pues estas entidades han centrado sus actividades en el ámbito de las micro finanzas, bajo una convicción de una verdadera inclusión financiera que permita atender a todos los sectores de la población, inclusive aquel sector que durante años fue excluido del sistema financiero tradicional. Las cooperativas de ahorro y crédito en la actualidad fomentan el establecimiento y desarrollo de las actividades productivas.

Es de importancia resaltar que, en el sector cooperativo, están compuesto por cooperativas no financieras y financieras, esta última inmersa al Sistema Financiero Popular y Solidario, también denominadas Cooperativa de Ahorro y Crédito (COAC), información que se encuentra caracterizada en la LOEPS (2011) en el Art 21 y 23 respectivamente donde se señalan que:

El Sector Cooperativo es el conjunto de cooperativas entendidas como sociedades de personas que se han unido en forma voluntaria para satisfacer sus necesidades económicas, sociales y culturales en común, mediante una empresa de propiedad conjunta y de gestión democrática, con personalidad jurídica de derecho privado e interés social.

Las cooperativas, en su actividad y relaciones, se sujetarán a los principios establecidos en esta Ley y a los valores y principios universales del cooperativismo y a las prácticas de Buen Gobierno Corporativo.

^{García et al. (2018}) mencionan que las cooperativas de ahorro y crédito son entidades que realizan actividades bancarias direccionándose a la ayuda y beneficios de los socios. Es decir, en diferentes países de Latinoamérica existe la participación de Cooperativas de Ahorro y Crédito, enfocadas a otorgar beneficio a sus clientes y socios. En el Ecuador, éstas hacen referencia al beneficio y desarrollo de los agentes que intervienen en las operaciones financieras cooperativistas.

Respecto a lo antes expuesto, se debe que mencionar la clasificación que da la Junta de Política y Regulación Financiera a estas instituciones, enmarcado en la Norma para la segmentación de las entidades del Sector Financiero Popular y Solidario, que se presenta en la tabla 1:

Tabla 1 Segmentación de las Entidades del Sector Financiero Popular y Solidario. 

Fuente: Junta de Política y Regulación Financiera (2015).

Por lo tanto, el lineamiento para segmentar a las cooperativas de ahorro y crédito en el Ecuador, se basa netamente en el tamaño de los activos que posee la empresa, metodología que fue implementada por los organismos de control para este sector económico.

A su vez, se debe considerar que las actividades principales realizadas por el Sistema Financiero Popular y Solidario (SFPS) es captar recursos de sus socios para luego colocarlos en créditos a quienes necesiten de estos formando así la cartera de crédito. ^{Cedeño & Palma (2020}) declaran que debido al grado de importancia se describe que, dentro de la cooperativa el eje principal de su negocio se encuentra focalizado en las áreas de operaciones, crédito y cobranzas, quienes tienen un contacto directo y permanente con el socio, así mismo se constituyen en el pilar fundamental para poder transmitir una buena imagen de la institución con proyecciones hacia donde se desea llegar en base a los servicios que se ofrece.

Bajo el escenario de pandemia ocasionada por el SARS COV 2 o COVID - 19 afectó a la población económicamente activa, como argumentan ^{Benítez et al. (2021}), el estado obligó a cerrar negocios y emprendimientos que utilizan por lo general el sistema financiero del país en el segmento del micro crédito en el sistema de economía popular y solidaria representado por las cooperativas de ahorro y crédito o entidades financieras de micro crédito, lo que les generó a sus deudores ausencia de ingresos y la consecuente caída en mora por no tener capacidad de pago que les permita liquidar sus créditos. Por lo tanto, el deterioro del récord crediticio de los ecuatorianos en las plataformas que lo reportan fue inevitable, con especial énfasis, en los meses donde la pandemia ocasionada por el COVID-19 tuvo mayor incidencia, afectando principalmente en los microempresarios e independientes.

Se muestra entonces como problemática, que al existir un deterioro de la cartera de crédito, los indicadores de morosidad aumentan, una de las consecuencias es la disminución de ingresos que afectan a los resultados económicos o rentabilidad de la institución, por tal motivo es indispensable mantener un correcto monitoreo de cómo es la evolución de la cartera, mantener un plan de acción debidamente estructurado, con el fin de resolver eventualidades futuras. Esta necesidad se acrecentó a consecuencia del impacto económico ocasionado por el Covid-19 y que hasta la actualidad se mantiene.

El problema existente motiva a profundizar en el impacto que han tenido las instituciones dedicadas a la intermediación financiera desde el año 2019 hasta el 2021, por lo tanto, la presente investigación tuvo como objetivo analizar el comportamiento de la cartera de crédito del Sistema Financiero Popular y Solidario (SFPS) en las cooperativas de ahorro y crédito del segmento 1 de la provincia de Manabí.

Metodología

El estudio se efectuó mediante la investigación descriptiva y de campo con enfoque cualitativo (^{Sánchez, 2019}). Según cifras estadísticas a diciembre del año 2021 generadas por la Superintendencia de Economía Popular y Solidaria (2022), el Sistema Financiero Popular y Solidario (SFPS), tiene como población nacional un total de 488 instituciones, siendo las COAC'S del segmento 1 quienes abarcan el 81% de la cartera de crédito a nivel nacional, existiendo en la provincia de Manabí 4 entidades que pertenecen a dicho segmento. Es por ello que se seleccionó como muestra: la COAC 15 de Abril Ltda.; COAC Comercio Ltda.; COAC Chone Ltda.; COAC Calceta Ltda.

Se realizó una revisión bibliográfica y análisis documental con el fin de recopilar datos objetivos y características de los elementos investigados. En un primer momento, en relación a la muestra detallada previamente, se aplicó un análisis documental a la información financiera reportada en el portal Web de la Superintendencia de Economía Popular y Solidaria por estas instituciones, con la finalidad de analizar la composición y variación de la cartera de crédito e indicador de morosidad presentadas en el periodo de estudio.

También se empleó la técnica de entrevista focalizadas a cuatro directores de crédito de cooperativas del segmento 1 de la provincia de Manabí, lo cual permitió profundizar en el objeto de estudio y evidenciar la opinión de expertos, obteniendo una visión amplia y acertada del objeto de estudio. Se elaboró un cuestionario con preguntas semi estructuradas, las cuales fueron aplicadas mediante entrevistas personalizadas a los jefes de crédito de las instituciones seleccionadas.

Por último, mediante formularios de Google compuesto con preguntas generales se recabó opiniones de personas con trayectoria en el sistema financiero ecuatoriano que ejercen funciones en cargos como Gerencia General, directores de riesgo y administrativo en instituciones financieras, quienes aportaron perspectivas generales de la situación que atravesó el sector durante el periodo de estudio y las proyecciones del mismo. Se aplicó esta herramienta a una muestra de 7 conocedores del tema en estudio, basados en la investigación realizada por ^{León et. al, (2016}) donde manifiestan que “la cantidad de expertos depende de la complejidad y las características del trabajo a realizar. El grupo de expertos debe estar entre 7 y 15 para mantener un nivel de confianza y calificación elevado” (p. 4).

Resultados

Los resultados de la investigación denotan los problemas presentados en las COAC'S del segmento 1 de la provincia de Manabí entre el año 2019 al 2021, información recolectada a través de técnicas que se desglosan a continuación.

Resultados de la revisión documental

La investigación documental aplicada, contribuyó a identificar la composición de la cartera de crédito, indicador de morosidad y las afectaciones que estos sufrieron en consecuencia de la crisis económica ocasionada por la pandemia COVID - 19 en el Sistema Financiero Popular y Solidario ecuatoriano.

La tabla 2 evidencia la desaceleración en el otorgamiento de crédito durante el año 2020, fecha que inició el COVID - 19, puesto que el crecimiento de cartera solo fue del 5% en relación al año anterior; cerrando este periodo en $12,562 millones, mientras que en el 2021 existió un mayor incremento con una variación del 20% en el SFPS a un total de cartera de crédito de $15,065 millones.

Tabla 2 Cartera de Crédito y Morosidad del SFPS del Ecuador. 

Fuente: Superintendencia de Economía Popular y Solidaria 2019 - 2021.

En relación al indicador de morosidad se demuestra una situación contraria, debido a que en el 2020 arrojó una reducción de 0.20% en relación al año 2019, sin embargo, la tendencia no fue igual en el 2021, ya que, al cierre de este periodo, la morosidad global de este sector financiero llegó al 4.30%; escenario semejante se evidenció en las COAC'S del segmento 1 de la provincia de Manabí, información que se detalla en la tabla 3:

Tabla 3 Evolución Cartera de Crédito. 

Fuente: Superintendencia de Economía Popular y Solidaria 2019 - 2021

Durante el año 2020 se evidencia que todas las COAC'S presentaron un crecimiento inferior a la tendencia en cuanto a cartera de crédito del 2019, siendo la Cooperativa 15 de Abril la más afectada, esto debido a que su cartera decreció en un 0.5%, lo cual demuestra la contracción e incluso decrecimiento de la colocación en este periodo, en este sentido está ligado netamente a la crisis económica causado por el COVID-19, sin embargo, el panorama mejoró para el año 2021 ya que, de las instituciones sujetas de estudio, tres de ellas se encuentran a la par del promedio de crecimiento del SFPS el cual fue del 20%, excepto la Cooperativa Comercio que solo tuvo un aumento del 7%, cifra menor al incremento alcanzado en el 2020. Es importante resaltar que la Cooperativa Calceta fue la institución con mayor colocación de cartera de crédito durante los tres periodos de estudio, lo que evidencia el año 2021 tiene la variación más alta con el 21% en relación a los años anteriores, objetos de estudio.

El indicador de morosidad es otro punto clave relacionado directamente a la calidad de la cartera de crédito, y por ende incide en la rentabilidad de las instituciones financieras, en la figura 1 se muestra la realidad de la cartera vencida de las organizaciones estudiadas.

Figura 1 Evolución de Indicador de Morosidad. 

Los resultados obtenidos en este apartado denotan que la crisis económica ocasionada por la pandemia no afectó a los indicadores de morosidad, más aún que en el año 2020 disminuyó en las cuatro instituciones estudiadas en relación al periodo que antecede, se destaca a la Cooperativa Calceta con el indicador más bajo siendo del 2.08%, escenario contrario se observa en el año 2021 donde estas mismas entidades financieras presentaron un aumento en su indicador donde la Cooperativa 15 de Abril cerró este periodo en 7.70%, una situación importante de remarcar es la tendencia de morosidad presentada por la Cooperativa Chone en donde el índice mantiene una secuencia lineal.

Discusión

Los créditos posibilitan la financiación de actividades y proyectos que no podrían llevarse a cabo sin esta transferencia de fondos. Sin embargo, eventos inesperados podrían causar que la recuperación de crédito no se materialice. También añade que este es el principal riesgo que corre el acreedor en las operaciones crediticias y su adecuada evaluación es una tarea de gran importancia (^{Contreras, 2020}).

Con respecto a esto, como resultado de investigación se determinó que la metodología de análisis de las nuevas operaciones de crédito otorgadas ha cambiado, es por ello que ciertas condiciones en la concesión resulten más rígidas como: destinos de crédito, montos aprobados, seguimiento y recuperación, pero otras políticas se han flexibilizado como plazos de crédito y tasas de interés.

El surgimiento de la pandemia ocasionada por el COVID - 19, trajo consigo una crisis económica que afectó a todos los sectores de la economía y el SFPS no fue la excepción; a través de las cifras reportadas por la SEPS se evidenció los problemas que las COAC'S atravesaron, donde la desaceleración en el crecimiento de saldos totales de cartera fue el principal factor evidenciado en el año 2020 y ^{Larco (2021}) en su investigación llamada Vulnerabilidad de la cartera de crédito del Sistema Financiero Popular y Solidario demuestra lo acontecido en cifras generales, quien señaló que la pandemia ha generado varios efectos adversos en la economía ecuatoriana desde el inicio de la cuarentena en el 2020, en este período se ha estimado una contracción del 8.9% en el producto interno bruto (PIB) y una recuperación estimada del PIB Real del 3.1% para el año 2021.

Al existir restricciones en el desarrollo de las actividades económicas de los socios que mantenían operaciones vigentes de crédito, se esperó que los indicadores para medir la cartera improductiva tuvieran un incremento sustancial, sin embargo, la realidad es que las cuatro cooperativas del segmento 1 de la provincia de Manabí lograron mantener y/o disminuir el índice de morosidad, debido que los organismos de control que regulan al SFPS emitieron resoluciones, las cuales aplacaron al corto plazo el problema causado por la baja recuperación de cartera, así lo afirma el Fondo Monetario Internacional (2020), al señalar que las autoridades nacionales tomaron amplias medidas de política regulatoria y de supervisión para apoyar al sector real y mantener una liquidez adecuada en el sistema financiero.

La aprobación de moratorias en el pago de deudas, así como medidas de apoyo fiscal de gran escala, incluyendo garantías a los créditos, esto proporcionó un alivio muy necesitado en los sectores afectados y prestamistas más vulnerables. Esta institución profundiza en el problema al indicar que no será hasta el mediano y largo plazo cuando el impacto económico del COVID-19 se vea reflejado en su totalidad en los balances de las instituciones financieras y de las empresas.

La intermediación financiera por su naturaleza es basada en la confianza entre los socios y las COAC'S para receptar dinero en depósitos y posteriormente sean insertados en el mercado a través de crédito; es por ello, que el SFPS a través de las regulaciones que lo norma, buscan que el sistema sea sostenible, sustentable y sólido para que los miembros de la Economía Popular y Solidaria gocen de las garantías necesarias para que sigan operando en el mercado financiero; de modo que la Superintendencia de Economía Popular y Solidaria (2022) señala que con el objetivo de fortalecer al sector controlado y garantizar su sostenibilidad, ha trabajado arduamente en la generación de normativa especializada, así como propuestas para la Junta de Política y Regulación Financiera (2016), que conlleva en normas de regulación. Esta normativa se apega a los requerimientos del modelo de supervisión basado en riesgos; y se ajusta permanentemente a la coyuntura y las necesidades del sector.

Conclusiones

Se determinó que los indicadores de colocaciones y recuperación de estas instituciones evolucionaron de manera diferente; por un lado el otorgamiento de crédito durante y post pandemia presentó crecimiento en todos los periodos de estudio, pero con variaciones diferentes entre ellos, presentándose una notoria contracción en el año 2020 que fue el periodo donde inició esta pandemia; mientras que el indicador de morosidad en el periodo antes mencionado, pudo ser controlado e incluso su porcentaje disminuyó.

Otro rasgo importante en esta investigación es destacar el rol que cumplen las instituciones que conforman el SFPS y los organismos que lo regulan, los cuales están alineados con los principios que guían a este sector, establecidos en el artículo 4 de la LOEPS (2011) enfocados principalmente en la búsqueda del Buen Vivir y el bien común; comercio justo, consumo ético y responsable; la responsabilidad social y la solidaridad, por lo que con las resoluciones emitidas durante la crisis económica ocasionada por el COVID - 19 fueron ejecutadas en busca del beneficio de estas instituciones y sobre todo de la población en general.

Los organismos de control encargados de diseñar y emitir resoluciones, deben mantener una constante capacitación y actualización en lo concerniente a la aplicación de metodologías y normativas acorde a las situaciones que se puedan presentar que contribuyan la sostenibilidad y mejora del Sistema Financiero Popular y Solidario del Ecuador, en este sentido la importancia de la articulación entre los sectores involucrados para consolidar la estabilidad del sector.